Konglomerat finansowy

Na podstawie art. 14 ustawy z dnia 15 kwietnia 2005 r. o nadzorze uzupełniającym nad instytucjami kredytowymi, zakładami ubezpieczeń, zakładami reasekuracji i firmami inwestycyjnymi wchodzącymi w skład konglomeratu finansowego (t.j. Dz.U. z dnia 19.08.2020 r., poz.1413) (zwanej dalej ustawą o nadzorze uzupełniającym), krajowy organ nadzoru dokonuje nie rzadziej niż raz w roku kalendarzowym przeglądu sektorów finansowych w celu zidentyfikowania grup spełniających kryteria właściwe dla konglomeratów finansowych. 

Zgodnie z art. 4 ust. 1 pkt 1) i 2) ustawy o nadzorze uzupełniającym, konglomerat finansowy tworzy grupa, na czele której stoi podmiot regulowany, albo grupa, w której co najmniej jeden z podmiotów zależnych jest podmiotem regulowanym, która:

1) w przypadku gdy na czele grupy stoi podmiot regulowany, spełnia łącznie następujące warunki:

a)    podmiot stojący na czele grupy jest podmiotem dominującym wobec podmiotu sektora finansowego, podmiotem posiadającym znaczący udział kapitałowy w podmiocie sektora finansowego lub podmiotem powiązanym z podmiotem sektora finansowego przez umowę o zarządzanie, o której mowa w art. 7 § 1 ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych, lub inną umowę o podobnym charakterze,

b)    co najmniej jeden z podmiotów w grupie prowadzi działalność w sektorze ubezpieczeniowym i co najmniej jeden z nich prowadzi działalność w sektorze bankowym lub w sektorze usług inwestycyjnych lub jest jednym z podmiotów, o których mowa w art. 3 pkt 3 lit. g-i,

c)    skonsolidowana lub zagregowana działalność wchodzących w skład grupy podmiotów prowadzących działalność w sektorze ubezpieczeniowym oraz podmiotów prowadzących działalność w sektorze bankowym i w sektorze usług inwestycyjnych jest znacząca w rozumieniu art. 6 ust. 2 lub 3, tzn. jeżeli średnia arytmetyczna ze wskaźnika struktury tego sektora i wskaźnika wypłacalności tego sektora wynosi więcej niż 10% lub suma bilansowa najmniej istotnego sektora w grupie przekracza równowartość 6 mld euro.

2) w przypadku gdy co najmniej jeden z podmiotów zależnych w grupie jest podmiotem regulowanym, spełnia łącznie następujące warunki:

a)    działalność grupy jest prowadzona głównie w sektorze finansowym w rozumieniu art. 6 ust. 1, tzn. jeśli udział sumy bilansowej podmiotów sektora finansowego w grupie w odniesieniu do sumy bilansowej całej grupy przekracza 40%,

b)    co najmniej jeden z podmiotów w grupie prowadzi działalność w sektorze ubezpieczeniowym i co najmniej jeden z nich prowadzi działalność w sektorze bankowym lub w sektorze usług inwestycyjnych lub jest jednym z podmiotów,  o których mowa w art. 3 pkt 3 lit. g-i,

c)    skonsolidowana lub zagregowana działalność wchodzących w skład grupy podmiotów prowadzących działalność w sektorze ubezpieczeniowym oraz podmiotów prowadzących działalność w sektorze bankowym i w sektorze usług inwestycyjnych jest znacząca w rozumieniu art. 6 ust. 2 lub 3, tzn. jeżeli średnia arytmetyczna ze wskaźnika struktury tego sektora i wskaźnika wypłacalności tego sektora wynosi więcej niż 10% lub suma bilansowa najmniej istotnego sektora  w grupie przekracza równowartość 6 mld euro.

Limity kwalifikacyjne konglomeratu finansowego, zgodnie z art. 7 ustawy o nadzorze uzupełniającym, określane są na podstawie zbadanych skonsolidowanych sprawozdań finansowych. W przypadku, gdy podmioty w konglomeracie nie sporządzają sprawozdania skonsolidowanego lub ich sprawozdania nie obejmują wymaganych danych, limity określa się na podstawie zagregowanej sumy bilansowej podmiotów wchodzących w skład grupy, określonej na podstawie zbadanych rocznych sprawozdań finansowych, przy uwzględnieniu sumy bilansowej danego podmiotu w części proporcjonalnie odpowiadającej zaangażowaniu kapitałowemu grupy w tych podmiotach.

Wyniki przeglądu grup finansowych spełniających kryteria właściwe dla konglomeratów finansowych w 2023 r.

W wyniku przeglądu przeprowadzonego w 2023 r. Komisja Nadzoru Finansowego stwierdziła dalsze spełnianie przez Grupę PZU kryteriów pozwalających uznawać ją za konglomerat finansowy i tym samym konieczność kontynuowania stosowania wobec niej nadzoru uzupełniającego sprawowanego na podstawie ustawy z dnia 15 kwietnia 2005 r. o nadzorze uzupełniającym nad instytucjami kredytowymi, zakładami ubezpieczeń, zakładami reasekuracji i firmami inwestycyjnymi wchodzącymi w skład konglomeratu finansowego (t.j. Dz.U. z dnia 19.08.2020 r., poz.1413).*

*Konglomerat finansowy Grupa PZU SA został objęty nadzorem uzupełniającym Decyzją KNF z dnia 26 lutego 2019 r."